Endeks Fonu Nedir? Aktif Fondan Farkı Ne?
Piyasayı yenmeye çalışmak yerine piyasanın kendisini satın alsanız? Endeks fonunun tüm mantığı bu sorudan çıkıyor.
Endeks fonu nedir?
Endeks fonu, belirli bir endeksin bileşimini taklit ederek o endeksin getirisine yakın bir sonuç hedefleyen yatırım fonudur. Pasif fon olarak da adlandırılır.
Fon yöneticisi hisse seçmeye çalışmaz; endekste hangi hisse hangi ağırlıktaysa portföyü ona göre kurar.
Aktif fondan farkı
Aktif yönetilen fonda yönetici endeksten daha iyi performans için hisse seçer ve zamanlama yapar. Bunun bir maliyeti vardır: araştırma ekibi, analiz ve daha sık işlem.
Endeks fonunda bu maliyet yoktur, dolayısıyla gider oranı belirgin şekilde düşüktür. Uzun vadede bu fark bileşik olarak birikir.
Karşılığında endeks fonu piyasayı yenmeyi hedeflemez; piyasa kadar getiri sağlamayı hedefler.
Takip farkı nedir?
Endeks fonunun getirisi endeksin getirisinden birebir aynı olmaz. Aradaki sapmaya takip farkı denir.
Sapmanın kaynakları şunlardır: fon gider oranı, portföyü endekse uydurmak için yapılan işlem maliyetleri ve fonda tutulan nakit. Takip farkı küçük olan fon, işini daha iyi yapıyor demektir.
ETF ile karıştırılmamalı
ETF'ler de endeks takip eder, ancak ETF borsada gün içinde işlem görür. Endeks fonu ise günlük tek fiyattan alınıp satılır.
Türkiye'de endeks fonlarına TEFAS üzerinden erişilir. Yatırım stratejisi bakımından ikisi benzer, işlem biçimi bakımından farklıdır.
TEFAS fonlarını Slayz'da karşılaştır →
Bu içerik yalnızca bilgilendirme amaçlıdır ve yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Buradaki bilgiler genel niteliktedir; mali durumunuza ve risk tercihlerinize göre hazırlanmamıştır. Geçmiş getiri gelecekteki getiriyi garanti etmez. Yatırım hizmetleri, Sermaye Piyasası Kurulu tarafından yetkilendirilen lisanslı Dinamik Menkul Değerler A.Ş. tarafından sunulmaktadır.
Sık sorulan sorular
Endeks fonu nedir?
Belirli bir endeksin bileşimini taklit ederek o endeksin getirisine yakın sonuç hedefleyen yatırım fonudur. Pasif fon olarak da adlandırılır.
Endeks fonu ile aktif fon arasındaki fark nedir?
Aktif fonda yönetici endeksi yenmek için hisse seçer ve bunun maliyeti gider oranına yansır. Endeks fonu yalnızca endeksi taklit eder, dolayısıyla maliyeti daha düşüktür.
Takip farkı nedir?
Endeks fonunun getirisinin takip ettiği endeksin getirisinden sapmasıdır. Gider oranı, işlem maliyetleri ve nakit tutma bu sapmaya yol açar.
Endeks fonu mu aktif fon mu daha iyi?
Tek bir doğru cevap yoktur. Endeks fonu düşük maliyetle piyasa getirisini hedefler; aktif fon piyasayı yenmeyi hedefler ancak daha yüksek gider oranı taşır ve hedefine ulaşması garanti değildir.